تعريف سعر الفائدة الحقيقي
تحديد سعر الفائدة الحقيقي
يتم اعتماد معدل الفائدة الحقيقي من خلال التضخم الاقتصادي ، بالإضافة إلى سعر الفائدة الاسمي في جميع البنوك العالمية. سعر الفائدة الحقيقي له تأثير قوي على الاستثمار وحركة الأموال في الاقتصاد المحلي والعالمي لجميع دول العالم. سيتم مناقشة سعر الفائدة الحقيقي وجميع المعلومات المتعلقة به من خلال هذا المقال:
التعريف الكامل لسعر الفائدة الحقيقي
- يتم تعريفه بطرق مختلفة. هناك تفسير لتعريف سعر الفائدة الحقيقي ، وهو سعر الفائدة العادي مطروحًا منه معدل التضخم بشكل عام ، وسيتم تقسيمه على واحد بالإضافة إلى معدل التضخم.
- هناك معنى آخر لسعر الفائدة الحقيقي ، وهو النسبة المئوية التي تحصل عليها البنوك والبنوك الدولية عند تقديم القروض ، أو النسبة المئوية المدفوعة للأشخاص عند الاحتفاظ بالمال في البنوك.
- تم وضع تعريف ثالث لمعدل الفائدة الحقيقي ، وهو مبلغ من المال يتم التعبير عنه كنسبة مئوية ، ويتم تطبيق هذه النسبة على أساس سنوي ، وتشمل العديد من القروض والنقد والأصول مثل المباني والسيارات ، والمنتجات الاستهلاكية.
تأثير سعر الفائدة الحقيقي
تأثير أسعار الفائدة على الاقتصاد
لسعر الفائدة دور مهم للغاية في الاقتصاد العالمي ، حيث يؤثر عليه بشكل كبير. من آثار التضخم ارتفاع أسعار جميع المنتجات في جميع الأسواق ، وعدم القدرة على السيطرة على التضخم يؤدي إلى تراكم التضخم بشكل كبير مما يؤثر سلباً على القوة الشرائية. لجميع المستهلكين ، وبالتالي يؤدي بشكل مباشر إلى الركود العام في الأسواق ، مما يزيد من سعر الفائدة الحقيقي ، والذي يعمل بالطبع على سحب القروض أكثر ، ولكن مع إنفاق أقل ، لذلك فإن من أهم وظائف البنوك المركزية هو تقليل الفائدة الاسمية على القروض من أجل زيادة الإنفاق العام.
تأثير سعر الفائدة على الدولار
يؤدي رفع سعر الفائدة على الأموال الفيدرالية بطبيعة الحال إلى زيادة معدل الفائدة في باقي البنوك ، ورفع سعر الفائدة الحقيقي يزيد من قيمة الدولار ، مما يؤدي بطبيعة الحال إلى المزيد من الأرباح لجميع المستثمرين الخارجيين ، مما يشجع جميع رجال الأعمال الذين هم في أمس الحاجة إليها. ترغب في الاستثمار في الحصول على أرباح عالية القيمة من منتجات وسندات أسعار الفائدة.
أهمية سعر الفائدة
تكمن أهمية سعر الفائدة لأنه يؤثر بشكل طبيعي على العديد من المجالات المتعلقة بالمؤسسات بشكل عام والأفراد بشكل خاص. يمكن تفسير أهمية سعر الفائدة في عدة نقاط وهي:
- أهمية سعر الفائدة على مستوى الأفراد: سعر الفائدة المرتفع له جانب مفيد لمن يريد تحقيق دخل أعلى ولكن بالادخار ، وله جانب سلبي لمن يريد شراء عقارات أو سيارات أو أي شيء يندرج تحت فئة الأصول ، لأنه يعني زيادة في التمويل المالي.
- أهمية سعر الفائدة على مستوى العام:إنها مهمة في عدة نقاط مهمة ، وهي:
- العمل على ضمان وتحقيق التوازن المطلوب ، والذي يجب أن يكون موجودًا بين كمية الأموال المطلوبة وكمية الأموال المعروضة.
- العمل على التأثير الناجح على حجم كل من الاستثمار والادخار ، لأنهما من أهم الأدوات التي تعمل على تحقيق النجاح الاقتصادي المنشود.
- تؤدي زيادة معدل الفائدة إلى زيادة التدفق الطبيعي للأموال إلى ذلك البلد من جميع أنحاء العالم.
- العمل على تحقيق النمو الاقتصادي من خلال تحقيق وفورات من فائض الوحدات المالية بغرض الادخار.
- معدل الفائدة يوجه اقتصاد البلاد اعتمادًا على السياسة التي تضعها الدولة وكذلك على الوضع الاقتصادي.
العوامل المؤثرة على سعر الفائدة
يرتفع سعر الفائدة بناءً على عدة عوامل ، والتي تنقسم إلى ما يلي:
العوامل غير المباشرة: تتميز العلاقة بين التضخم وسعر الفائدة بعلاقة مباشرة. بطبيعة الحال ، كلما تضخم الاقتصاد ، يؤدي ذلك إلى زيادة سعر الفائدة. عندما يتعافى الاقتصاد ، يؤدي هذا بطبيعة الحال إلى زيادة معدل التضخم ، مما يؤدي بالبلدان هنا إلى الحد من المبالغ المالية المعروضة حتى لا تؤدي إلى رفع سعر الفائدة تلقائيًا. ومع ذلك ، عندما يكون هناك ركود عام في الاقتصاد هنا ، لا تعمل المؤسسات على الحصول على مبالغ من المال حتى تتمكن من تمويلها ، مما يؤدي إلى انخفاض سعر الفائدة.
العوامل المباشرةوتنقسم إلى عدة عوامل وهي:
- السياسة المالية: هو جذب رأس المال للسوق المالي ، عندما يتم زيادة أسعار الفائدة من أجل البحث عن أرباح بمقدار أكبر ، ونتيجة طبيعية هناك زيادة في المعروض النقدي ، مما يؤدي إلى انخفاض سعر الفائدة. وذلك لوجود الطلب والعرض ، لذلك تعمل الأسواق بسعر فائدة منخفض للتخلص من رأس المال وهذا يؤدي إلى زيادة سعر الفائدة نتيجة انخفاض العرض.
- السياسة النقدية:وهي زيادة في التضخم نتيجة زيادة نمو المعروض النقدي الذي يعمل على خفض سعر الفائدة. والعكس صحيح ، في حالة زيادة الطلب على عرض النقود ، يؤدي هذا تدريجياً إلى زيادة أسعار الفائدة.
- مستوى النشاط الاقتصادي:وهي زيادة في الطلب على النقود نتيجة زيادة نشاط الاقتصاد الذي يعمل على الزيادة الطبيعية في سعر الفائدة ، خاصة في حالة مرور التضخم في حالة ازدياد.
أنواع أسعار الفائدة
بعد معرفة تعريف الفائدة والعديد من المعلومات عنها ، يتم تقسيم سعر الفائدة إلى عدة أنواع ، وهي:
- سقف سعر الفائدة:إنه الحد الأقصى الذي تمت الموافقة عليه من قبل السلطات المصرفية ، لكنه لا يشمل معدل العائد على الرغم من أنه يغطي نسبة كبيرة من مكونات سعر الفائدة ، بطبيعة الحال لأنها تعتبر مستقلة عن معدل الحد الأقصى.
- قسيمة سعر الفائدة: هي النسبة المئوية المدفوعة على السندات طويلة الأجل ، والتي يتم شراؤها من قبل الأفراد من منشأة معينة.
- سعر الفائدة في السوق (العائدهي الفائدة الناتجة عن التدفقات المالية المستقبلية ، والتي تنتج عن وجود استثمار مرتبط بالتكلفة الظاهرة لهذا الاستثمار ، وتتنوع ، مثل:
- عائد السوقويسمى أيضًا عائد التشغيل أو العائد الحالي ، وهو الفائدة السنوية التي يتم تحديدها بناءً على سعر السند في السوق.
- العائد تحت الاستحقاق: وهي دفعة يتم تعديلها بمعدل كل عام ، لأنها تشمل متوسط التقديرات التي تنشأ نتيجة الاختلاف بين قيمة شراء السندات والقيمة الاسمية.
- عائد الربح: هو مبلغ المال المدفوع سنويًا للمساهمين.
- مصلحة طويلة الأجلوهي الفائدة التي يكون سعرها طويلاً لانها تتراوح بين خمس وعشر سنوات.
- الفائدة متوسطة الأجل: هي الفائدة التي يتراوح سعرها من سنة إلى خمس سنوات.
- فائدة قصيرة المدى: وتختلف أسعارها باختلاف الفترات الزمنية المتمثلة في السنة والأسبوع والشهر واليوم ، وتعتبر من المزايا التي تتأثر بأي تغيير طفيف يحدث في الأسواق.
وعليه فقد تحدثنا من خلال هذا المقال عن معنى سعر الفائدة الحقيقي وجميع المعلومات الخاصة بذلك الموضوع.
